甘肅靖遠煤電股份有限公司：

2022年9月28日,，我會受理你公司發(fā)行股份購買資產(chǎn)并募集配套資金申請。經(jīng)審核,，現(xiàn)提出以下反饋意見：

1.申請文件顯示,，1）本次交易擬募集不超過30億元配套資金，用于窯街煤電集團有限公司（以下簡稱窯煤集團或標(biāo)的資產(chǎn)）紅沙梁露天礦項目建設(shè),、補充上市公司流動資金,。2）上市公司于2020年12月公開發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券，扣除承銷保薦費用后實際募資277,050萬元,。截至報告期末,，僅投入使用34,778.42萬元，剩余資金中120,000萬元用于購買結(jié)構(gòu)性存款,，募集資金賬戶余額128,960.59萬元,。請你公司：1）補充披露本次募投項目所需資金的測算依據(jù)、測算過程及合理性,。2）結(jié)合上市公司財務(wù)狀況,、前次募集資金使用計劃和進度，量化分析上市公司在具有大額閑置資金和購買結(jié)構(gòu)性存款的情形下實施本次募集配套資金方案的必要性和合理性,。請獨立財務(wù)顧問核查并發(fā)表明確意見,。

2.申請文件顯示，1）本次交易對部分資產(chǎn)設(shè)置了業(yè)績承諾,，其中業(yè)績承諾資產(chǎn)二為33項與主營業(yè)務(wù)相關(guān)的專利權(quán),。2）《盈利預(yù)測補償協(xié)議》約定，上市公司董事會可以在補償期限屆滿時,，一次確定補償股份數(shù)量,，無需逐年計算。3）各業(yè)績承諾資產(chǎn)期末減值額為其交易作價減去業(yè)績承諾期末的評估價值,，并扣除業(yè)績承諾期間累計實現(xiàn)凈利潤數(shù),。請你公司補充披露：1）《盈利預(yù)測補償協(xié)議》對上市公司在補償期限屆滿時一次確定補償股份數(shù)量的約定是否適用于業(yè)績承諾資產(chǎn)二,，相關(guān)約定是否符合我會《監(jiān)管規(guī)則適用指引——上市類第1號》（以下簡稱《1號指引》）的有關(guān)規(guī)定。2）各業(yè)績承諾資產(chǎn)期末減值額計算方法是否符合《1號指引》規(guī)定,。請獨立財務(wù)顧問和律師核查并發(fā)表明確意見,。

3.申請文件顯示，靖遠煤業(yè)集團有限責(zé)任公司（以下簡稱靖煤集團）,、甘肅省煤炭資源開發(fā)投資有限責(zé)任公司（以下簡稱甘煤投）為甘肅能源化工投資集團有限公司（以下簡稱能化集團）控股子公司,。本次交易前，靖煤集團,、甘煤投合計持有上市公司45.91%股份,；本次交易完成后，能化集團,、靖煤集團,、甘煤投將合計持有上市公司60.16%股份（不考慮配套融資影響）。請你公司補充披露：靖煤集團,、甘煤投對本次交易前所持上市公司股份是否按照《上市公司收購管理辦法》第七十四條規(guī)定作出鎖定承諾,。請獨立財務(wù)顧問和律師核查并發(fā)表明確意見。

4.申請文件顯示,，1）報告期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)因違反煤礦安全規(guī)程及相關(guān)法律法規(guī),、存在安全隱患受到多次行政處罰，處罰措施包括警告,、罰款、責(zé)令限期整改,、責(zé)令停產(chǎn)整頓等,。2）2021年3月至2022年6月，標(biāo)的資產(chǎn)發(fā)生三起人員傷亡事故,，共造成3人死亡,，5人受傷。請你公司：1）逐項披露上述受處罰行為是否構(gòu)成重大違法行為,，并結(jié)合標(biāo)的資產(chǎn)多次受到同類行政處罰的原因,，補充披露標(biāo)的資產(chǎn)是否建立了有效的安全生產(chǎn)制度且該制度得到嚴(yán)格執(zhí)行，后續(xù)措施能否足以防止同類違法違規(guī)行為或安全隱患發(fā)生,。2）補充披露標(biāo)的資產(chǎn)三起人員傷亡事故的后續(xù)處理及民事責(zé)任承擔(dān)情況,，是否存在相關(guān)爭議或訴訟糾紛；如存在,，相應(yīng)解決措施,。3）逐項披露標(biāo)的資產(chǎn)歷次被責(zé)令限期整改、停產(chǎn)整頓的具體原因,、停產(chǎn)期限,、整改情況及對生產(chǎn)經(jīng)營的實際影響,。本次交易完成后，標(biāo)的資產(chǎn)因安全生產(chǎn)隱患或違規(guī)行為被責(zé)令停產(chǎn)停業(yè)的風(fēng)險,。請獨立財務(wù)顧問和律師核查并發(fā)表明確意見,。

5.申請文件顯示，標(biāo)的資產(chǎn)涉及“高耗能,、高排放”項目,，報告期內(nèi)因違反有關(guān)環(huán)境保護法律法規(guī)受到多起行政處罰。請你公司補充披露：1）標(biāo)的資產(chǎn)生產(chǎn)經(jīng)營中涉及環(huán)境污染的具體環(huán)節(jié),，主要污染物名稱及排放量,、防治污染設(shè)施的處理能力、運行情況以及技術(shù)工藝的先進性,，節(jié)能減排處理效果是否符合要求,，日常排污監(jiān)測是否達標(biāo)，以及環(huán)保部門現(xiàn)場檢查情況,。2）標(biāo)的資產(chǎn)最近36個月受到環(huán)保領(lǐng)域行政處罰的情況,，是否構(gòu)成重大違法行為，整改措施及整改后是否符合環(huán)保法律法規(guī)的規(guī)定,。標(biāo)的資產(chǎn)是否發(fā)生環(huán)保事故或重大群體性環(huán)保事件,，是否存在環(huán)保情況的負面媒體報道。3）窯街煤電集團甘肅金海廢氣發(fā)電有限公司主要建設(shè)項目（包括已建,、在建及擬建項目）履行相關(guān)主管部門核準(zhǔn),、審批或備案的情況，以及環(huán)評批復(fù),、節(jié)能審查意見取得情況（如適用）,。請獨立財務(wù)顧問和律師核查并發(fā)表明確意見。

6.申請文件顯示,，1）開采煤炭需獲得采礦許可證,、煤炭安全生產(chǎn)許可證、礦長資格證等多項行政許可,。標(biāo)的資產(chǎn)在建“紅沙梁露天礦項目”,、擬建“紅沙梁礦井項目”尚未取得安全生產(chǎn)許可證、排污許可證等證照,。2）標(biāo)的資產(chǎn)擬建“海石灣煤礦三采區(qū)地面抽采煤層氣發(fā)電利用項目”節(jié)能審查意見尚在辦理過程中,。3）截至評估基準(zhǔn)日，金河煤礦應(yīng)繳采礦權(quán)出讓收益尚余30,800萬元未繳納,。請你公司補充披露：1）“紅沙梁露天礦項目”,、“紅沙梁礦井項目”安全生產(chǎn)許可證、排污許可證等證照及“海石灣煤礦三采區(qū)地面抽采煤層氣發(fā)電利用項目”節(jié)能審查意見最新辦理進展，如未成功辦理對標(biāo)的資產(chǎn)生產(chǎn)經(jīng)營的影響,。2）金河煤礦剩余30,800萬元應(yīng)繳采礦權(quán)出讓收益的承擔(dān)主體,，本次評估作價是否考慮上述因素的影響。請獨立財務(wù)顧問,、律師和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

7.申請文件顯示，1）標(biāo)的資產(chǎn)所擁有的82處房屋建筑物因歷史遺留問題和新頒布的政策原因未能取得權(quán)屬證書,，面積合計30,737.67平方米,；暫未取得國有土地使用權(quán)證書的土地一宗，面積為36,819.63平方米,。2）標(biāo)的資產(chǎn)一宗土地用途為城鎮(zhèn)住宅用地,，面積為13,248.10平方米。3）標(biāo)的資產(chǎn)存在多宗劃撥用地,。請你公司：1）列表逐項披露無證房屋評估值及其占比,、無法辦理權(quán)屬證書的具體原因。無證房屋是否存在拆除,、恢復(fù)原狀等風(fēng)險,；如有，對標(biāo)的資產(chǎn)生產(chǎn)經(jīng)營的影響,，以及相關(guān)損失承擔(dān)主體,。2）補充披露無證土地評估值及其占比，權(quán)屬證書辦理進展,，是否存在實質(zhì)障礙,，土地出讓金及辦證費用承擔(dān)主體；如未能成功辦理對標(biāo)的資產(chǎn)生產(chǎn)經(jīng)營的影響,，以及相關(guān)損失承擔(dān)主體,。3）補充披露前述城鎮(zhèn)住宅用地的實際用途，標(biāo)的資產(chǎn)是否涉及房地產(chǎn)開發(fā)和經(jīng)營業(yè)務(wù),。4）補充披露本次交易完成后,，上市公司對標(biāo)的資產(chǎn)劃撥用地的管理與使用是否符合有關(guān)法律法規(guī)和主管部門要求,，劃撥用地是否存在被收回的風(fēng)險,；如被收回，對標(biāo)的資產(chǎn)生產(chǎn)經(jīng)營的影響,，以及相關(guān)損失承擔(dān)主體,。5）補充披露上述事項對本次交易評估作價的影響。請獨立財務(wù)顧問,、律師和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

8.申請文件顯示，窯街煤電集團天祝煤業(yè)有限責(zé)任公司（以下簡稱天祝煤業(yè)）股東為窯煤集團、國開發(fā)展基金有限公司（以下簡稱國開基金）,，二者分別持股95.24%,、4.76%。國開基金持股為明股實債,，故窯煤集團擁有天祝煤業(yè)100%的權(quán)益,。請你公司：1）結(jié)合天祝煤業(yè)工商登記情況、國開基金與窯煤集團簽署的股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議有關(guān)條款,，補充披露認定國開基金持股為明股實債,、認定窯煤集團擁有天祝煤業(yè)100%權(quán)益的理由是否充分，以及相關(guān)事項對本次評估作價的影響,。2）如國開基金持股構(gòu)成明股實債,，說明標(biāo)的資產(chǎn)會計處理是否符合《企業(yè)會計準(zhǔn)則》規(guī)定，以及上述事項對本次交易的影響,。請獨立財務(wù)顧問,、律師、會計師和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

9.申請文件顯示,，報告期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)存在轉(zhuǎn)貸和無真實交易背景的票據(jù)融資行為。截至目前,，標(biāo)的資產(chǎn)已全部償還涉及轉(zhuǎn)貸的貸款和無真實交易背景的票據(jù),。請你公司：1）逐項披露各項轉(zhuǎn)貸和無真實交易背景的票據(jù)融資行為發(fā)生原因，涉及主體和金額,，貸款到期日和實際還款日,，是否已足額、及時償還本息,，標(biāo)的資產(chǎn)與相關(guān)銀行或其他主體之間是否存在糾紛,。2）補充披露上述行為是否構(gòu)成重大違法行為，標(biāo)的資產(chǎn)是否存在因此遭受行政處罰的風(fēng)險,，相關(guān)責(zé)任承擔(dān)主體,，及后續(xù)防范轉(zhuǎn)貸和無真實交易背景票據(jù)融資等行為的具體措施。請獨立財務(wù)顧問和律師核查并發(fā)表明確意見,。

10.申請文件顯示,，1）報告期內(nèi)，標(biāo)的資產(chǎn)存在向二十一冶建設(shè)集團有限公司（以下簡稱二十一冶）提供擔(dān)保的情況,。根據(jù)法院生效判決,，截至報告期末，標(biāo)的資產(chǎn)為前述擔(dān)保責(zé)任計提本息合計32,550萬元的預(yù)計負債,。2）報告期內(nèi),，標(biāo)的資產(chǎn)以土地,、房屋作為抵押物，為12,200萬元的銀行貸款提供擔(dān)保,。截至目前,，上述銀行貸款已歸還，正在辦理解除抵押登記的手續(xù),。3）2021年9月,，標(biāo)的資產(chǎn)發(fā)生售后租回交易事項，所涉固定資產(chǎn)截至報告期末的賬面價值為4,739.61萬元,。請你公司補充披露：1）二十一冶的基本情況,，與標(biāo)的資產(chǎn)及其控股股東、實際控制人之間是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系,；并結(jié)合標(biāo)的資產(chǎn)向二十一冶提供擔(dān)保的原因,、相關(guān)決策程序和二十一冶借款的實際用途，補充披露該對外擔(dān)保是否符合《公司法》第十六條的相關(guān)規(guī)定,，是否構(gòu)成關(guān)聯(lián)方資金占用,。2）前述12,200萬元銀行貸款的借款主體，抵押物解除抵押登記手續(xù)的最新辦理進展,。3）售后租回交易的背景,，各項標(biāo)的物的價款、租賃及支付期限,、租賃期滿后標(biāo)的物歸屬及相關(guān)會計處理,，相關(guān)安排是否符合行業(yè)慣例，以及本次交易評估作價如何考慮相關(guān)事項的影響,。請獨立財務(wù)顧問,、律師、會計師和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

11.申請文件顯示,，窯煤集團于2021年7月進行主輔業(yè)分立。截至2020年7月31日,，分立前窯煤集團資產(chǎn)總額為779,998.54萬元,，負債總額為607,910.43萬元；分立后主業(yè)公司資產(chǎn)總額672,069.85萬元,、負債總額576,555.04萬元,，輔業(yè)公司資產(chǎn)總額107,928.69萬元、負債總額31,355.38萬元,。請你公司：1）結(jié)合窯煤集團分立前主輔業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營狀況,、主要財務(wù)指標(biāo),，補充披露此次分立資產(chǎn),、人員和債權(quán)債務(wù)等權(quán)利義務(wù)安排，資產(chǎn)業(yè)務(wù)分立的具體選擇、劃分標(biāo)準(zhǔn),，資產(chǎn)負債劃分與業(yè)務(wù)是否匹配,，進一步說明由主業(yè)公司承繼90%以上負債的合理性，相關(guān)會計處理是否符合《企業(yè)會計準(zhǔn)則》要求,，本次評估是否考慮上述情況的影響,。2）補充披露分立方案和流程是否符合法律法規(guī)規(guī)定，分立方案是否嚴(yán)格執(zhí)行,，分立后標(biāo)的資產(chǎn)是否實現(xiàn)業(yè)務(wù),、資產(chǎn)、人員,、財務(wù)等方面的獨立,。3）結(jié)合分立完成至今主業(yè)公司生產(chǎn)經(jīng)營情況、同行業(yè)可比案例情況,，進一步說明此次分立的原因,、合理性及必要性。請獨立財務(wù)顧問,、律師,、會計師和評估師核查并發(fā)表明確意見。

12.申請文件顯示,，報告期內(nèi),，標(biāo)的資產(chǎn)煤炭產(chǎn)品主要通過能化集團銷售，因此形成較大規(guī)模關(guān)聯(lián)銷售,。2022年起,，標(biāo)的資產(chǎn)銷售工作自行完成，不再通過能化集團銷售煤炭,。請你公司：1）結(jié)合標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)品定價方式及依據(jù),、費用承擔(dān)方、收款條件約定等,，以及標(biāo)的資產(chǎn)與能化集團,、最終客戶之間的權(quán)利義務(wù)關(guān)系，補充披露標(biāo)的資產(chǎn)通過能化集團進行銷售的具體業(yè)務(wù)模式,，收入確認時點是否準(zhǔn)確,，標(biāo)的資產(chǎn)與報告期內(nèi)各期煤炭產(chǎn)品最終銷售的前五大客戶是否存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。2）補充披露標(biāo)的資產(chǎn)通過何種措施確保關(guān)聯(lián)交易的規(guī)范性以及定價的公允性,。3）補充披露標(biāo)的資產(chǎn)當(dāng)前銷售業(yè)務(wù)安排,、合作客戶及在手訂單情況，是否具備獨立的銷售能力,，標(biāo)的資產(chǎn)不再通過能化集團銷售會否對其業(yè)務(wù)穩(wěn)定性和持續(xù)性產(chǎn)生重大不利影響,，評估是否充分考慮上述風(fēng)險以及客戶,、銷售模式變化導(dǎo)致的銷售價格、費用等因素的變化情況,；本次交易完成后,，上市公司針對標(biāo)的資產(chǎn)內(nèi)部管理、銷售渠道與銷售政策等方面的具體整合計劃,。請獨立財務(wù)顧問,、會計師和評估師核查并發(fā)表明確意見。

13.申請文件顯示,，報告期內(nèi),，標(biāo)的資產(chǎn)主營業(yè)務(wù)毛利分別為124,833.08萬元、269,983.31萬元,、124,156.31萬元,，主營業(yè)務(wù)毛利率分別為40.69%、56.62%,、70.94%,，毛利率逐年提升主要系煤炭價格上漲所致。請你公司：結(jié)合產(chǎn)品價格,、成本構(gòu)成,、市場競爭狀況、市場競爭力,、同行業(yè)可比上市公司情況等,，定量分析標(biāo)的資產(chǎn)主營業(yè)務(wù)毛利率快速增長且較高的具體原因及合理性。請獨立財務(wù)顧問和會計師核查并發(fā)表明確意見,。

14.申請文件顯示,，報告期各期末，標(biāo)的資產(chǎn)的貨幣資金和短期借款余額占比均較高,，資產(chǎn)負債率分別為100.38%,、87.08%、80.60%,，雖逐年下降但仍處較高水平,。請你公司補充披露：1）標(biāo)的資產(chǎn)的資金管理安排、貨幣資金存放地點,、資金使用是否受限,、存貸款利率等情況，并說明標(biāo)的資產(chǎn)在資金余額持續(xù)增長且較高的情況下,，維持較高有息負債的原因及合理性,。2）本次交易完成后上市公司的財務(wù)安全性，本次交易是否符合《上市公司重大資產(chǎn)重組管理辦法》第四十三條第一款第（一）項的規(guī)定,。請獨立財務(wù)顧問和會計師核查并發(fā)表明確意見,。

15.申請文件顯示,，報告期內(nèi)，標(biāo)的資產(chǎn)期間費用分別為69,823.09萬元,、89,662.01萬元、17,473.44萬元,，占當(dāng)期營業(yè)收入的比例分別為22.53%,、18.60%、9.90%,。期間費用占比逐年下降,，其中2022年一季度大幅下降。請你公司：結(jié)合期間費用構(gòu)成,、同行業(yè)可比上市公司期間費用占比情況,，補充披露報告期內(nèi)標(biāo)的資產(chǎn)各項期間費用變動的原因及合理性，費用確認是否完整,、是否存在跨期,。請獨立財務(wù)顧問和會計師核查并發(fā)表明確意見。

16.申請文件顯示,，甘肅精正礦業(yè)工程有限公司起訴窯街煤電集團甘肅精益礦山工程有限責(zé)任公司（現(xiàn)甘肅科貝德煤與煤層氣開發(fā)技術(shù)有限公司）,，要求其退還履約保證金、材料款,，并支付勞務(wù)工程款,、利息損失等合計1,309.14萬元。截至目前,，該案尚在一審程序中,。請你公司：結(jié)合該案最新審判進展及預(yù)計裁判結(jié)果，補充披露上述事項是否構(gòu)成或有負債或預(yù)計負債,，及其對本次評估作價的影響,。請獨立財務(wù)顧問、律師,、會計師和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

17.申請文件顯示，1）本次交易中,，經(jīng)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估,，標(biāo)的資產(chǎn)凈資產(chǎn)賬面價值為176,498.13萬元，評估值為752,942.21萬元,，增值率為326.60%,；經(jīng)收益法評估，標(biāo)的資產(chǎn)股東全部權(quán)益賬面值為176,498.13萬元,，評估值為753,619.63萬元,，增值率326.98%,。本次交易以資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估結(jié)果作為最終評估結(jié)論。2）收益法下標(biāo)的資產(chǎn)預(yù)測期個別風(fēng)險報酬率選取2.5%,，對于運輸裝卸業(yè)務(wù)收入,、其他業(yè)務(wù)收入按其歷史期占煤炭收入比例進行預(yù)測。請你公司：1）結(jié)合同行業(yè)可比案例,，補充披露選取資產(chǎn)基礎(chǔ)法作為標(biāo)的資產(chǎn)最終評估結(jié)果的合理性,，并進一步說明經(jīng)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估增值率較高的原因及合理性，是否存在規(guī)避業(yè)績承諾的情形,。2）結(jié)合標(biāo)的資產(chǎn)業(yè)務(wù)模式,、市場地位和競爭力、同行業(yè)可比案例等,，補充披露預(yù)測期產(chǎn)銷量,、銷售價格、營業(yè)成本,、個別風(fēng)險報酬率等要素的選取依據(jù)及合理性,，運輸裝卸業(yè)務(wù)收入、其他業(yè)務(wù)收入按其歷史期占煤炭收入比例進行預(yù)測的依據(jù)及合理性,。請獨立財務(wù)顧問和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

18.申請文件顯示，1）經(jīng)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估,，標(biāo)的資產(chǎn)無形資產(chǎn)—礦業(yè)權(quán)評估值為324,566.84萬元,，評估增值230,957.35萬元，增值率246.72%,。2）評估中假設(shè)礦山未來生產(chǎn)煤炭全部銷售,，銷售價格按照評估選取基準(zhǔn)日近三年或五年平均價格作為評估計算的價格。3）部分開采技術(shù)指標(biāo)和成本費用主要依據(jù)《開發(fā)利用方案》和“原煤成本表”,。4）評估折現(xiàn)率選取未考慮其他個別風(fēng)險,。請你公司：1）補充披露標(biāo)的資產(chǎn)礦山資源儲量評審備案情況，采礦權(quán)評估中可信度系數(shù),、采礦回采率,、儲量備用系數(shù)、設(shè)計損失量以及各項成本費用取值的依據(jù)及合理性,，相關(guān)參數(shù)依據(jù)《開發(fā)利用方案》和“原煤成本表”是否審慎,、合理，與市場可比案例做法是否一致,。2）結(jié)合行業(yè)政策要求,、行業(yè)發(fā)展趨勢、標(biāo)的資產(chǎn)產(chǎn)品結(jié)構(gòu)、生產(chǎn)線建設(shè)情況,、產(chǎn)能利用率,、同地區(qū)產(chǎn)品價格、下游客戶需求,、市場地位,、市場競爭力、同行業(yè)可比案例等,，補充披露評估選取產(chǎn)銷量的可實現(xiàn)性,，產(chǎn)品銷售價格的合理性，是否充分考慮近年煤炭價格波動因素,。3）結(jié)合評估業(yè)協(xié)會對于采礦權(quán)評估相關(guān)要求,、同行業(yè)可比案例等,，補充披露勘察開發(fā)階段風(fēng)險率,、行業(yè)風(fēng)險報酬率、財務(wù)經(jīng)營風(fēng)險報酬率評估取值的依據(jù)及具體測算過程,，以及標(biāo)的資產(chǎn)采礦權(quán)評估折現(xiàn)率未考慮其他個別風(fēng)險的原因及合理性,。4）結(jié)合上述情況，進一步說明標(biāo)的資產(chǎn)采礦權(quán)評估增值率較高的合理性,。請獨立財務(wù)顧問和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

19.申請文件顯示，1）經(jīng)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估,，標(biāo)的資產(chǎn)的固定資產(chǎn)—建筑物評估原值165,788.08萬元,，評估凈值117,514.92萬元，評估原值增值率29.10%,，評估凈值增值62.89%,。企業(yè)采用的折舊年限與評估采用的成新率計算基礎(chǔ)的不同，是本次評估凈值增值率高于評估原值增值率的主要因素,。2）固定資產(chǎn)—設(shè)備類資產(chǎn)評估原值為175,854.25萬元,，評估凈值為128,860.45萬元，評估原值增值率1.87%,，評估凈值增值率101.44%,。其中全額計入煤礦安全生產(chǎn)費的設(shè)備，賬面值為0,，評估凈值為50,152.06萬元,，占固定資產(chǎn)—設(shè)備類資產(chǎn)凈值為38.92%。3）井巷工程評估原值增值率65.26%,，凈值增值率111.83%,。企業(yè)對安全費及維簡費形成固定資產(chǎn)的井巷工程一次性提取折舊，該部分井巷資產(chǎn)（包括企業(yè)早期建造的井巷資產(chǎn)）申報表無賬面值,，是造成評估凈值增值大幅高于評估原值增值的一個重要原因,，剔除后井巷工程評估增值率為15.64%,。請你公司結(jié)合同行業(yè)可比公司情況，補充披露：1）標(biāo)的資產(chǎn)建筑物會計折舊年限與實際經(jīng)濟壽命的具體差異及原因,，綜合成新率的測算是否合理,，凈值增值率較高是否合理。2）標(biāo)的資產(chǎn)上述賬面值為0的設(shè)備類固定資產(chǎn)及井巷工程的會計處理依據(jù),，是否符合《企業(yè)會計準(zhǔn)則》規(guī)定,，該部分固定資產(chǎn)涉及的綜合成新率等評估參數(shù)的選取依據(jù)，測算是否合理,。請獨立財務(wù)顧問,、會計師和評估師核查并發(fā)表明確意見。

20.申請文件顯示,，1）經(jīng)評估,，標(biāo)的資產(chǎn)長期股權(quán)投資賬面價值101,417.61萬元，評估結(jié)果197,683.07萬元,，增值率94.92%,。其中窯街煤電集團酒泉天寶煤業(yè)有限公司（以下簡稱天寶煤業(yè)）收益法估值低于資產(chǎn)基礎(chǔ)法估值。2）天寶煤業(yè)下屬紅沙梁煤礦為在建礦山,，無煤炭銷售價格,，評估以與其相鄰的亨通吐魯煤礦褐煤銷售價格及天寶煤業(yè)近期銷售價格綜合確定評估用銷售價格。3）截至評估基準(zhǔn)日,，標(biāo)的資產(chǎn)長期股權(quán)投資—天寶煤業(yè)因存在累積虧損,，己計提減值準(zhǔn)備10,280.19萬元。經(jīng)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估,，天寶煤業(yè)評估增值19,722.37萬元,，增值率24.83%。4）天祝煤業(yè)采用收益法評估,，評估增值31,510.84萬元,，增值率72.72%。評估選取2019—2021年平均售價作為評估售價,，以采礦許可證證載產(chǎn)能90萬噸/年作為產(chǎn)品銷量,。請你公司：1）結(jié)合同行業(yè)可比案例，補充披露各子公司采用的評估方法依據(jù)及合理性,，部分子公司僅采用一種評估方法的原因及合理性,，僅天祝煤業(yè)采用收益法評估的原因及合理性。2）補充披露天寶煤業(yè)收益法估值低于資產(chǎn)基礎(chǔ)法估值的原因及合理性,，采用資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估是否考慮了經(jīng)濟性貶值,。3）結(jié)合同行業(yè)可比案例，補充披露天寶煤業(yè)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估所用銷售價格的確定依據(jù)及合理性。4）補充披露對長期股權(quán)投資—天寶煤業(yè)計提大額減值準(zhǔn)備的原因,、計算過程及依據(jù),，與本次評估增值情況是否矛盾，本次評估是否充分考慮該情況,；結(jié)合報告期天寶煤業(yè)經(jīng)營業(yè)績情況,、下屬礦山在建情況，進一步說明天寶煤業(yè)評估增值的原因及合理性,。5）結(jié)合行業(yè)政策,、下游產(chǎn)品需求、報告期標(biāo)的資產(chǎn)情況,、市場競爭力,、同行業(yè)可比公司情況等，補充披露天祝煤業(yè)預(yù)測期產(chǎn)銷量的可實現(xiàn)性,，產(chǎn)品銷售價格選取的合理性,，是否充分考慮近年煤炭價格波動因素，以及營業(yè)成本,、折現(xiàn)率選取依據(jù)及合理性,，并進一步說明天祝煤業(yè)增值率較高的原因及合理性,。請獨立財務(wù)顧問和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

21.申請文件顯示，經(jīng)資產(chǎn)基礎(chǔ)法評估,，標(biāo)的資產(chǎn)的無形資產(chǎn)—其他賬面價值36.28萬元,，評估價值6,569.17萬元，增值率為18,008.75%,，增值的主要原因是企業(yè)持有的商標(biāo),、專利權(quán)、域名均未入賬,，本次按照市場價值進行評估導(dǎo)致評估增值,。其中專利權(quán)評估采用基于預(yù)期收益的方法，專利權(quán)創(chuàng)造的收入按照煤炭收入和油頁巖收入確認,，無形資產(chǎn)分成率為1.41%,，并考量相應(yīng)年衰減比率，評估增值6,340萬元,。請你公司：1）結(jié)合報告期專利權(quán)對營業(yè)收入貢獻及實現(xiàn)情況,、市場競爭情況、同行業(yè)可比案例等,，補充披露標(biāo)的資產(chǎn)專利權(quán)創(chuàng)造收入,、綜合調(diào)整系數(shù)、風(fēng)險報酬率、年衰減比率等參數(shù)的測算依據(jù)及合理性,。2）補充披露業(yè)績承諾資產(chǎn)二各預(yù)測期承諾收益額的合理性及業(yè)績承諾可實現(xiàn)性,。請獨立財務(wù)顧問和評估師核查并發(fā)表明確意見。

22.申請文件顯示,，各報告期末,，標(biāo)的資產(chǎn)關(guān)聯(lián)方應(yīng)收賬款余額分別為2,694.78萬元、5,872.68萬元,、3,315.52萬元,。評估中對關(guān)聯(lián)企業(yè)的往來款項等有充分理由相信全部能收回的，評估風(fēng)險損失為0,。請你公司：結(jié)合關(guān)聯(lián)企業(yè)應(yīng)收款項的歷史回款情況,、應(yīng)收對象的信用情況、可比上市公司情況等,，補充披露標(biāo)的資產(chǎn)對關(guān)聯(lián)往來款項不計提壞賬準(zhǔn)備的依據(jù),、壞賬準(zhǔn)備計提的充分性，評估風(fēng)險損失為0是否審慎,、合理,。請獨立財務(wù)顧問、會計師和評估師核查并發(fā)表明確意見,。

23.申請文件顯示,，1）截止目前，靖煤集團,、能化集團控制的部分企業(yè)仍與上市公司存在同業(yè)競爭,。2）能化集團與上市公司簽署關(guān)于甘肅金昌能源化工開發(fā)有限公司（以下簡稱金昌能化）、甘肅能源化工貿(mào)易有限公司（以下簡稱能化貿(mào)易）以及蘭州煤礦設(shè)計研究院有限公司（以下簡稱煤礦設(shè)計研究院）的股權(quán)托管協(xié)議,，約定能化集團將其所持金昌能化79.5%股權(quán),、能化貿(mào)易的100%股權(quán)以及煤礦設(shè)計研究院的100%股權(quán)委托上市公司管理。3）能化集團于2018年12月承諾,，其將在五年內(nèi)通過資產(chǎn)注入,、資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓、關(guān)閉或停止相關(guān)業(yè)務(wù),、剝離等方式整合其控制的與上市公司所經(jīng)營相同及相似業(yè)務(wù)的其他企業(yè),，消除同業(yè)競爭。請你公司：1）結(jié)合能化集團與上市公司簽署的股權(quán)托管協(xié)議主要條款,，補充披露相關(guān)安排能否有效解決同業(yè)競爭問題,。2）結(jié)合靖煤集團、能化集團解決現(xiàn)存同業(yè)競爭的下一步計劃和措施,，補充披露上述主體能否按期履行相關(guān)承諾,，承諾事項是否具備可行性,。請獨立財務(wù)顧問核查并發(fā)表明確意見。

24.請你公司補充披露：本次交易是否已申報經(jīng)營者集中審查,，相關(guān)審批程序最新進展,。請獨立財務(wù)顧問和律師核查并發(fā)表明確意見。

你公司應(yīng)當(dāng)在收到本通知之日起30個工作日內(nèi)披露反饋意見回復(fù),，并向我會報送反饋意見回復(fù)材料,。如在30個工作日內(nèi)不能披露并報送反饋回復(fù)的，應(yīng)當(dāng)在期限屆滿3個工作日前向我會遞交延期反饋回復(fù)申請,，并公告未能及時反饋回復(fù)的原因及對審核事項的影響,。